סיכום שבועי של נכסי תעשיית קרנות הנאמנות

מיקי סבטליץ מנהל קשרי יועצים
תעשיית קרנות הנאמנות רחוקה כ-1 מיליארד ₪ מלחצות את רף 50 מיליארד ₪ גיוסים מתחילת השנה, זאת לאחר גיוסים של כ- 1.4 מיליארד ₪ בקרנות המסורתיות השבוע, ופדיונות של כ-0.7 מיליארד ₪ בקרנות הכספיות

קרנות אג"ח קונצרני וכללי גייסו יחד במהלך השבוע כ-0.9 מיליארד ₪- עלייה של יותר מ-10% בקצב הגיוסים לעומת השבוע הקודם.

הכסף ממשיך לזרום למניות- הקרנות המנייתיות1 גייסו השבוע סכום של כ-200 מיליון ₪- עלייה קלה בקצב הגיוסים לעומת השבוע הקודם.

קרנות אג"ח כללי רשמו בשבוע החולף גיוסים של כ-730 מיליון ₪.

קרנות אג"ח קונצרני גייסו השבוע כ-180 מיליון ₪, זינוק של כ-100% בקצב הגיוסים בהשוואה לשבוע הקודם.

האפיק השקלי במגמה מעורבת- הקרנות הכספיות רשמו במהלך השבוע החולף פדיונות של כ-0.7 מיליארד ₪- זינוק חד של יותר מפי- 3 בקצב הפדיונות לעומת השבוע הקודם, וגיוסים קטנים לקרנות השקליות, בדגש על קרנות מק"מ פלוס וקרנות שקל קצר, שהסתכמו השבוע בכ-80 מיליון ₪.

המשך מגמת העליות במדדי אגרות החוב הממשלתיות מביא לזינוק של יותר מפי-2 בקצב הגיוסים בקרנות אג"ח מדינה, זאת לאחר שגייסו השבוע כ-160 מיליון ₪.

פיחות השקל וההתמתנות בתנודתיות אגרות החוב הממשלתיות בארה"ב, הביאו לגיוסים של כ-30 מיליון ₪ בקרנות אג"ח חו"ל- לראשונה מאז פברואר השנה.

סיכום שבועי של נכסי תעשיית קרנות הנאמנות.
שבוע חיובי נוסף עבר על מדדי המניות ואגרות החוב הממשלתיות והקונצרניות. כתוצאה מכך חלה עלייה של כ-10% בקצב הגיוסים בקרנות המסורתיות השבוע. זאת, לאחר שהציגו גיוסים נאים של כ-1.4 מיליארד ₪ בהובלת קרנות אג"ח כללי והקרנות המנייתיות.1. כך, עפ"י אומדנים והערכות שבוצעו ע"י כלכלני מיטב דש.

קרנות אג"ח כללי, בדגש על קרנות מעורבות עם חשיפה מנייתית, קרנות 10/90 וכו', גייסו השבוע כ-730 מיליון ₪ ומתחילת החודש כ-2.1 מיליארד ₪- כאשר הן במרחק של כ-800 מיליון ₪ מלחצות את רף 20 מיליארד ₪ גיוסים מתחילת השנה.

מגמה מעורבת באפיק השקלי- גיוסים של כ-80 מיליון ₪ בקרב הקרנות השקליות בשבוע החולף ו כ-360 מיליון ₪ מתחילת החודש, הקרנות הכספיות איבדו כ-0.7 מיליארד ₪ כאשר מתחילת החודש סך הפדיונות בקרב הקרנות הכספיות עומד על כ-1.1 מיליארד ₪.

באגרות החוב הקונצרניות נרשמו עליות שערים- מדד התל-בונד 20,40,60 רשמו השבוע תשואה חיובית של עד כ-0.3% ובהמשך לכך, נרשמה עלייה של 0.4% במדד קונצרני כללי. בעקבות זאת, ולמרות מרווחים נמוכים לעומת אגרות החוב הממשלתיות והתשואות הנמוכות לפדיון, קצב הגיוסים בקרנות אג"ח קונצרני זינק השבוע פי 2 לעומת השבוע הקודם. זאת, לאחר שגייסו השבוע כ-180 מיליון ₪ ו כ-360 מיליון ₪ מתחילת החודש.
עליות במדדי המניות- מדדי המניות ת"א 25, ות"א 100 רשמו השבוע תשואה חיובית של כ-2.2% ו-1.7% בהתאמה. ומנגד, נרשמה ירידה של 0.7% במדד ת"א 75. הקרנות המנייתיות1 גייסו השבוע כ-200 מיליון ₪- 2/3 מתוכם נותבו לקרנות מניות בישראל וגמישות. מתחילת החודש הגיוסים בקרב הקרנות המנייתיות1 עומדים על כ-0.6 מיליארד ₪, מתוכם כ-10% נותבו לקרנות מחקות.

אגרות החוב הממשלתיות התאפיינו השבוע בעליות שערים: מדד ממשלתי כללי עלה ב-0.1% בהובלת הצמודים לטווח ארוך והבינוני שטיפסו ב-0.4%. בעקבות זאת ובעקבות העליות הנאות במדד האג"ח הממשלתי מתחילת נובמבר, קרנות אג"ח מדינה רשמו השבוע גיוסים של כ-160 מיליון ₪ ו כ-310 מיליון ₪ מתחילת החודש.

תעשיית הקרנות מנהלת נכון ל-21.11.13, כ-227.6 מיליארד שקל, הקרנות המסורתיות (בנטרול הקרנות הכספיות) מנהלות כ-165.6 מיליארד שקל והקרנות הכספיות שמנהלות כ-62 מיליארד ₪.









מסמך זה הוכן על-ידי מיטב דש השקעות בע"מ ו/או על-ידי אחת או יותר מהחברות שבשליטתה. מסמך זה אינו מהווה תחליף לייעוץ אישי המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם, ועל כל אדם להתייעץ עם יועץ ו/או משווק השקעות בכל הנוגע לביצוע פעולה במוצרים פיננסיים ועם יועץ פנסיוני ו/או סוכן שיווק פנסיוני בכל הנוגע להצטרפות או עזיבת מוצרים פנסיוניים. כמו כן, מסמך זה אינו מהווה הצעה או המלצה לרכישת או מכירת מוצר פיננסי, לרבות קרן השתלמות, אופציות, יחידות השתתפות בקרן נאמנות או כל נייר ערך או מוצר פיננסי אחר, ואינו מהווה הצעה להצטרפות או עזיבת מוצר פנסיוני, לרבות קופת גמל, קרן השתלמות, קרן פנסיה או תכנית ביטוח. רכישת מוצר פיננסי בגינו נדרש פרסום תשקיף ודיווחים מיידיים, לרבות יחידות בקרנות נאמנות, תעשה על פי התשקיף והדיווחים המיידיים שבתוקף. כמו כן, מיטב דש השקעות בע"מ, וכן חברות שבשליטתה עוסקות, בין היתר, בניהול תיקי לקוחות, ניהול קרנות נאמנות, ניהול קופות גמל, ניהול קרנות השתלמות, ניהול קרנות פנסיה וחיתום, ועשוי להיות למי מהן עניין אישי במסמך זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמן ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. האמור במסמך זה נאסף ו/או מתבסס על מידע ממקורות שונים ולא בוצעה על-ידי מיטב דש השקעות בע"מ ו/או כל חברה שבשליטתה בדיקה עצמאית של המידע האמור. האמור במסמך זה כולל הערכות, אומדנים ו/או תחזיות. מיטב דש השקעות בע"מ וכן כל חברה בשליטתה אינן אחריות לכל נזק, אובדן, הפסד או הוצאה מכל סוג שהוא, לרבות ישיר ועקיף, שייגרמו למי שמסתמך על האמור במסמך זה, כולו או חלקו. אין בתשואות העבר של המוצרים הפיננסיים כדי להעיד על תשואותיהם בעתיד. כל הזכויות, לרבות זכויות הקניין הרוחני, במסמך זה ובתוכנו, שייכות למיטב דש השקעות בע"מ ו/או לאחת או יותר מהחברות אשר בשליטתה, ואין לעשות בו כל שימוש שהוא, לרבות להפיצו ולהעתיקו, ללא קבלת אישורן מראש ובכתב.