מיטב: תעשיית קרנות הנאמנות מתעוששת ושבה לגיס

סך נכסי הקרנות גדל באוגוסט בכ- 0.6% - מכ- 115 מיליארד ש"ח ל- 115.7 מיליארד ש"ח. מתחילת השנה הירידות החדות בבורסה הבריחו את המשקיעים לקרנות הכספיות ולפק"מים
סך נכסי הקרנות גדל באוגוסט בשיעור של כ- 0.6%: מכ- 115.0 מיליארד שקל ל- 115.7 מיליארד שקל. הקרנות הכספיות גייסו סכום נאה של כ- 2.7 מיליארד שקלים. הקרנות השקליות גייסו כ- 115 מיליון שקל. הקרנות המתמחות באג"ח בישראל רשמו יציאת כספים של כ- 1.5 מיליארד שקל. קרנות אג"ח מדינה, שנחשבו עד כה ל"חוף מבטחים", החלו לרשום פדיונות של כ- 480 מיליון שקל.
הקרנות המתמחות במניות בישראל רשמו פדיונות של כ- 55 מיליון שקל, ואילו הקרנות המתמחות במניות בחו"ל והקרנות הגמישות איבדו כ- 145 מיליון שקלים וכ- 45 מיליון שקל, בהתאמה.
הריכוזיות בתעשיית הקרנות גוברת: סך נכסיהן של 10 הקרנות הגדולות בתעשייה מהווה כ- 23%, בעוד שלפני שנה היוו 10 הקרנות הגדולות נתח מצומצם יותר של כ- 13% בלבד.

מתחילת השנה (ינואר – אוגוסט 2008) הירידות החדות בבורסה הבריחו את המשקיעים לקרנות הכספיות ולפק"מים. סך הנכסים של הקרנות הכספיות מגיע כבר ל- 19.3 מיליארד שקלים, המהווים כ- 17% מסך נכסי תעשיית הקרנות כולה. סך נכסי הקרנות קטן מתחילת השנה בשיעור של כ- 3.9%: מכ- 120.4 מיליארד שקל ל- 115.7 מיליארד שקל.
ללא הקרנות הכספיות, שהצליחו לגייס מתחילת השנה כ- 19.4 מיליארד שקלים, רשמה התעשייה המסורתית פדיונות כבדים מאוד של 20.1 מיליארד ש"ח. עיקר הפדיונות נרשמו בקרנות המתמחות באג"ח בישראל (כללי+חברות) שרשמו יציאת כספים של 16.6 מיליארד שקל. לעומת זאת, בקרנות המתמחות באג"ח מדינה נרשמו גיוסים של 6.0 מיליארד שקל.
מהקרנות השקליות נפדו כ- 2.4 מיליארד שקל, על אף התיסוף החד במטבע המקומי והעליות באפיקים השקליים.
המפולת בשוקי ההון בארץ ובעולם בתחילת השנה באה לידי ביטוי היטב בקרנות המנייתיות: הקרנות המתמחות במניות בחו"ל והקרנות המתמחות במניות בישראל רשמו פדיונות של 2.7 ו- 2.2 מיליארד שקל, בהתאמה, והקרנות הגמישות איבדו כ- 0.8 מיליארד שקל.
10 המגייסות הגדולות ביותר גייסו מתחילת השנה 21.2 מיליארד שקל, בעוד שמ-10 המדממות ביותר נפדו כ-6.8 מיליארד שקל. מעניין לציין, כי 7 מבין 10 המגייסות הגדולות הן קרנות כספיות, ואילו 3 האחרות מתמחות באג"ח לסוגיו.