קרנות הנאמנות גייסו 1.7 מיליארד שקל בפברואר

תעשיית קרנות הנאמנות סיכמה את חודש פברואר בגיוסים נאים של כ-1.7 מיליארד שקל, שמתוכן כ-1.2 מיליארד שקל מיוחסים לגיוסים בקרנות המסורתיות וכחצי מיליארד שקל לקרנות הכספיות, לפי נתוני מיטב בית השקעות
תעשיית קרנות הנאמנות סיכמה את חודש פברואר בגיוסים נאים של כ-1.7 מיליארד שקל, שמתוכן כ-1.2 מיליארד שקל מיוחסים לגיוסים בקרנות המסורתיות וכחצי מיליארד שקל לקרנות הכספיות, לפי נתוני מיטב בית השקעות.

אמנם מדובר על ירידה של כ-50% מקצב הגיוסים של חודש ינואר, אך בהתחשב בתנאי הרקע שכללו מהומות דמים במדינות ערב (מצרים ולוב), ירידות שערים בשוקי המניות בישראל ובעולם, ואי-יציבות גיאופוליטית, הרי בסופו של דבר מדובר על נתונים מרשימים לכל הדעות.

קבוצת הקרנות שבלטה לטובה מעל כולן, היא קרנות אג"ח חברות וכללי, שנהנו מזרימת כספים חיובית אליהן, שהסתכמה בכ-2.4 מיליארד שקל – החודש הטוב ביותר מאז אוקטובר 2010. מן הצד השני, הקרנות המתמחות באפיק הממשלתי (אג"ח מדינה כללי, צמוד מדד ושקליות) רשמו פדיונות גבוהים למדי שהסתכמו בסה"כ בכ-1.4 מיליארד שקל – הפדיון החודשי הגבוה ביותר מאז נובמבר 2008, בשיאו של המשבר הכלכלי העולמי. אז, הפדיונות התרכזו בעיקר בקרנות עם חשיפה מנייתית, בעוד הפעם מדובר בסיפור הפוך לגמרי – פדיונות מקרנות ללא חשיפה מנייתית. קרנות אג"ח מדינה וצמוד מדד "תרמו" את החלק הארי בפדיונות באפיק זה, עם יציאת כספים של כ-860 מיליון שקל ואילו מהקרנות השקליות נפדו לא פחות מכ-570 מיליון שקל.

באפיק המנייתי כאמור נרשמו ירידות שערים בסיכום חודשי, שהשפיעו בעיקר על הקרנות המתמחות במניות בישראל, לאחר שאלו פדו כ-90 מיליון שקל - הפדיון החודשי הגבוה ביותר מאז משבר החובות באירופה, במאי 2010. גם הקרנות הגמישות סבלו מפדיונות של כ-40 מיליון שקל. מנגד, הקרנות המתמחות במניות בחו"ל נהנו מגיוסים ערים ומהסטת כספים גוברת ממניות בישראל למניות בחו"ל. בסיכום חודשי הן רשמו גיוס מרשים של כ-210 מיליון שקל – החודש הטוב ביותר עבורן ב-3 וחצי השנים האחרונות! נראה כי יועצי ההשקעות והמשקיעים הישראלים , על רקע האי-יציבות האזורית והרצון לפזר את הסיכונים בחלק המנייתי, מסיטים כספים על חשבון שוק המניות הישראלי, לשוקי מניות בחו"ל כולל לקרנות שמתמחות בהשקעה בסחורות, על רקע הזינוק החד במחיר הנפט במהלך החודש החולף.

אחת הקבוצות היותר מפתיעות לאחרונה, היא קרנות ממונפות ואסטרטגיות, שרשמה קפיצת מדרגה נוספת החודש, עם גיוס חודשי של כ-190 מיליון שקל – הגיוס החודשי הגבוה ביותר ב-4 השנים האחרונות. הסיבה המרכזית לכך, היא חיפוש אחר מוצרי השקעה מגוונים , בעלי מודלים ואסטרטגיות מיוחדות, שמנסות להתמודד עם שנת תשואות מאתגרת כמו 2011.

בסיכום חודש פברואר, מנהלת תעשיית הקרנות סך נכסים של כ-162.3 מיליארד שקל, המבטא צמיחה של כ-1.8 מיליארד שקל בנכסי הקרנות מתחילת החודש (1.7 מיליארד שקל מיוחסים לגיוסים ו-0.1 מיליארד שקל מיוחסים לעליית ערך נכסי הקרנות).