אופנהיימר: נייס – סקירת תוצאות הרבעון השני 2017 והעלאת מחיר יעד ל-85$

נתח ההכנסות החוזרות של החברה ממשיך לעלות ומהווה כעת 66% מכלל ההכנסות, לעומת 52% לפני שנה
נייס (NICE) רשמה דו"חות חזקים לרבעון השני של 2017, עם רווח למנייה של 90 סנט, גבוה ב-3 סנט מתחזיות הקונצנוס, והעלתה מעט את תחזית הרווח לשנה כולה ל-3.9-4.1 דולר. במהלך הרבעון חתמה החברה על חוזה אחד של מעל 10 מיליון דולר ועל 7 חוזים של למעלה ממיליון דולר. נתח ההכנסות החוזרות של החברה ממשיך לעלות ומהווה כעת 66% מכלל ההכנסות, לעומת 52% לפני שנה. הרכישות האסטרטגיות של נייס, Nexidia ו-inContact, סייעו לה להרחיב את מגוון המוצרים ואת יכולות ה-Delivery שלה. גורמים אלו, ביחד עם גורמים מבניים תומכים, תורמים לשיפור הרווחיות של החברה. בעקבות עדכון התחזית של ההנהלה, אנו מעלים בכ-1% את תחזית הרווח שלנו ל-2017 ו-2018, ומותירים את התחזית ל-2019 בעינה. מסיבות אלו, אנו ממשיכים לדרג את מניית NICE ב-Outperform ומעלים את מחיר היעד מ-80$ ל-85$, המתבסס על מכפיל רווח של 19 על תחזיתנו ל-2018.