אקסלנס: ממשיכים בהמלצת "החזק" לאלווריון

סבורים כי הפוטנציאל טמון בהתייעלות אגרסיבית שתביא רווחים
אלווריון פרסמה אתמול דוחות פושרים. מכירות ה-WiMAX ירדו מהרבעון הקודם, ומכירות החברה באופן כללי פגעו בתחזיות רק בזכות עלייה במכירות המוצרים הישנים של החברה.
הרווחיות הגולמית מחזיקה מעמד למרות ציפיות נמשכות של החברה כי הרווחיות תרד (מרמה של 49% לרמה של 45%). התממשות תחזיות החברה מהווה סיכון.

באקסלנס חושבים שהפוטנציאל האמיתי של אלווריון (מעבר כמובן לזכייה בחוזי ענק רווחיים), היא התייעלות אגרסיבית שתאפשר לחברה סוף סוף להרוויח.

כל עוד ההתיעלות הזו אינה נראית, בבית ההשקעות ממשיכים עם ההמלצה הפושרת - החזק.

יצוין כי אתמול הודיעה החברה על BUYBACK של עד 30 מיליון $ שמיצגים כ7% משווי השוק של החברה.