סיכום שבועי של נכסי תעשיית קרנות הנאמנות

יציאת הכספים מתעשיית הקרנות המסורתיות נמשכה השבוע, אם כי בקצב נמוך יותר: כ-430 מיליון ₪

מתחילת החודש נרשם פדיון גדול במסורתיות בסכום של 1.28 מיליארד ₪
ברקע: ירידות חדות בשוקי אגרות החוב בעולם

• קרנות אג"ח כללי: לאחר שפדו בשבוע שעבר, השבוע הן חוזרות לראש טבלת הקרנות המגייסות: כ-75 מיליון ₪.
• הקרנות המנייתיות: (כולל הגמישות) שינו מגמה השבוע וחזרו לגייס: כ-90 מיליון ₪.
• קרנות אג"ח חברות: ממשיכות לפדות שבוע שני ברציפות, אם כי בקצב נמוך יותר הנאמד בכ-40 מיליון ₪.
• קרנות אג"ח מדינה: ירידה בקצב הפדיונות משבוע שעבר: כ-190 מיליון ₪.


שבוע המסחר החולף נסגר בעליות שערים במדדי המניות הגלובליים. בנוסף, גם אגרות החוב הקונצרניות סיכמו את השבוע במגמה חיובית ואילו אגרות החוב הממשלתיות הציגו מגמה מעורבת. בעקבות העליות וההתייצבות בשווקים, קצב הפדיונות בקרנות המסורתיות יורד משמעותית לעומת פתיחת החודש ומסתכם בכ-430 מיליון ₪. הקטגוריות הפודות ביותר היו אג"ח שקליות (280 מ' ₪) ואג"ח מדינה (190 מ' ₪). תעשיית קרנות הנאמנות כולה רשמה השבוע פדיונות של כ-590 מיליון ₪, המתחלקים לפדיונות של כ-160 מיליון ₪ בקרנות הכספיות, כ-315 מיליון ₪ בקרנות המנוהלות וכ-115 מיליון ₪ בקרנות המסורתיות המחקות. כך, עפ"י אומדנים והערכות שבוצעו ע"י כלכלני מיטב דש.

• עליות במדדי המניות: מדדי ת"א 25 ות"א 100 רשמו מתחילת השבוע תשואה חיובית של עד כ-0.7%, ומדד ת"א 75 עלה ב-2.65%. בעקבות המגמה החיובית, שנשמרה אחרי בחירתו של טראמפ, הקרנות המנייתיות1 חוזרות לגייס השבוע כ-90 מיליון ₪, המתחלקים לגיוסים של כ-30 מיליון ₪ בקרנות מניות בארץ, כ-35 מיליון ₪ בקרנות הגמישות וכ- 25 מיליון ₪ בקרנות מניות בחו"ל.

• קרנות אג"ח כללי, בדגש על קרנות מעורבות עם חשיפה מנייתית1 כגון קרנות 10/90, 20/80, רשמו השבוע גיוסים של כ-75 מיליון ₪, שינוי מגמה ביחס לפתיחת החודש שבו הן פדו כ-110 מיליון ₪. מתחילת החודש, קרנות אג"ח כללי פדו כ-35 מיליון ₪.

• אגרות החוב הקונצרניות סיכמו את השבוע במגמה חיובית: מדדי התל-בונד 20,40,60 רשמו השבוע תשואה חיובית של עד 0.15%. למרות עליות השערים, קרנות אג"ח קונצרני ממשיכות לפדות זה שבוע שני ברציפות, אף כי סכום לא גדול של כ-40 מיליון ₪. מתחילת החודש, קרנות אג"ח קונצרני פדו כ-135 מיליון ₪.

• אגרות החוב הממשלתיות במגמה מעורבת: מדד ממשלתי כללי רשם השבוע ירידה של 0.2%. הפדיונות בקרנות אג"ח מדינה הסתכמו בכ-190 מ' ₪. מתחילת החודש, קרנות אג"ח מדינה רשמו פדיון של כ-510 מיליון והן ממשיכות להיות קבוצת הקרנות הפודה ביותר מבין הקרנות המסורתיות.

• פדיונות באפיק השקלי – הקרנות הכספיות רשמו פדיון של כ-160 מיליון ₪. הקרנות השקליות רשמו השבוע פדיונות של כ-280 מיליון ₪, עלייה בקצב הפדיונות ביחס לפתיחת החודש. מתחילת החודש, הקרנות השקליות פדו כ-485 מיליון ₪.

• קרנות אג"ח חו"ל רשמו השבוע פדיונות של כ-50 מיליון ₪, ומתחילת החודש הן פדו כ-105 מיליון ₪.

• תעשיית הקרנות מנהלת נכון ליום 17.11.16 כ-214.4 מיליארד ₪. הקרנות המסורתיות (בנטרול הקרנות הכספיות) מנהלות כ-194.7 מיליארד ₪ והקרנות הכספיות מנהלות כ-19.7 מיליארד ₪.

סיכום חודשי : גיוסים ופדיונות של תעשיית הקרנות