סיכום חודש ינואר - קרנות הנאמנות המגייסות והמדממות

נכתב על ידי מיקי סבטליץ, מנהל קשרי יועצים
משקיעים מגדילים את הסיכון:
ל-10 הקרנות המסורתיות שרשמו את הגיוסים הגבוהים ביותר בחודש ינואר יש חשיפה למט"ח ול-6 מתוכן יש חשיפה מנייתית1

• במקום ה-1 בגיוסים בחודש ינואר 2015 הקרן "אקסלנס 00 תחליף לפקדון בריבית בנק ישראל" עם גיוס של כ-320 מיליון ₪. מנגד, הקרן הפודה ביותר ינואר היא "מיטב 00 פק"מ גמבו כספית" עם פדיון של כ-210 מיליון ₪.

• כ-1.2 מיליארד ₪ זרמו לקרנות המחקות בסיכום חודש ינואר, זאת בהובלת קרנות מחקות על מדדי אג"ח מדינה שגייסו כ-400 מיליון ₪ וקרנות מחקות על מדדי אג"ח שקלי עם גיוסים של כ-260 מיליון ₪.

• דמי הניהול הממוצעים ממשיכים להישחק - הגיוסים בתעשיית הקרנות בינואר היו בדמי-ניהול ממוצעים משוקללים של כ-0.55% - ירידה של כ-10% לעומת החודש הקודם, בעוד שהפדיונות בינואר היו בקרנות עם דמי-ניהול ממוצעים של כ-0.8% - עלייה של כ-30% לעומת החודש הקודם. 10 הקרנות המגייסות ביותר גייסו החודש בדמי ניהול ממוצעים משוקללים של כ-0.4%.

• בחודש ינואר 2 קרנות חדשות הצטרפו ל"מועדון המיליארד": "מיטב 2B אקטיבית 25/75" ו"מגדל 1B! 10/90 פלוס". מספר הקרנות במועדון "המיליארד" עומד על 49 קרנות המנהלות כ-98.1 מיליארד ₪. 7 מ-10 הקרנות המגייסות ביותר בינואר משתייכות למועדון המיליארד עם גיוס של כ-1.45 מיליארד ₪ המהווה כ-80% מסך גיוסן. 17 קרנות מתוך 49 הן קרנות כספיות המנהלות כ-46.9 מיליארד ₪.

• בסיכום חודשי כ-60% מהקרנות רשמו פדיונות. כ-3.5% מ-781 הקרנות שסיכמו את החודש עם פדיונות, איבדו למעלה מ-50 מיליון ₪ כ"א.


סיכום חודשי - קרנות הנאמנות המגייסות והמדממות

הקרנות המגייסות, שגייסו יחד כ-1.9 מיליארד ₪ בסיכום חודשי, מכילה: 3 קרנות אג"ח כללי, 3 קרנות אג"ח מדינה, 3 קרנות כספיות וקרן אג"ח חו"ל. מן הצד השני, טבלת 10 הקרנות הפודות שמהן נפדה כ-1.6 מיליארד ₪, מכילה 6 קרנות כספיות, קרן אג"ח מדינה, קרן אג"ח כללי ,קרן אג"ח חברות, וקרן אג"ח שקלי.

• המשקיעים חוזרים לקרנות עם חשיפה מנייתית- קרנות מסורתיות ללא חשיפה למניות גייסו החודש כ-550 מיליון ₪. קרנות שיש להן חשיפה למניות עד 10% רשמו החודש גיוסים של כ-270 מיליון ₪, כאשר בקרנות אג"ח כללי עם חשיפה של עד 10% מניות הגיוס עמד על כ-155 מיליון ₪. קרנות שיש להן חשיפה למניות עד 30% רשמו גיוסים של מ-470 מיליון ₪.

• אחד האפיקים המגייסים ביותר בתעשיית קרנות הנאמנות בחודש ינואר הוא אפיק אג"ח מדינה – קרנות אג"ח מדינה רשמו גיוסים של יותר מ-0.65 מיליארד ₪. עיקר הגיוסים, כ-1 מיליארד ₪, נותבו לקרנות אג"ח מדינה כללי. לעומת זאת, סכום של כ-380 מיליון ₪ נפדו מקרנות אג"ח מדינה צמודות מדד.

• קרנות אג"ח חו"ל רשמו בינואר גיוסים של כ-880 מיליון ₪ - ירידה של כ-15% לעומת החודש הקודם. כ-220 מיליון ₪ נותבו לקרנות מגודרות מטבע. שאר המשקיעים הגדילו את החשיפה למט"ח, זאת לאחר שכ-640 מיליון ₪ נותבו לקרנות אג"ח חו"ל הנקובות בש"ח. עוד 20 מיליון ₪ הופנה לקרנות נקובות $ .