מיטב בית השקעות - על סף 200 המיליארד

קרנות הנאמנות שוברות את שיא הגיוסים השנתי!
תעשיית קרנות הנאמנות שוברת את שיא הגיוסים השנתי מ-2009 תוך 5 חודשים בלבד

תעשיית קרנות הנאמנות גייסה מתחילת השנה כ-25.8 מיליארד ₪ ושברה את שיא הגיוסים שנקבע בשנת 2009 כולה- 21 מיליארד ₪.

הקרנות המסורתיות גייסו 13.4 מיליארד ₪ והכספיות – 12.4 מיליארד ₪.

חודש מאי הסתכם בגיוסים של כ-4.4 מיליארד ₪ והוא החודש ה-14 ברציפות בו תעשיית קרנות הנאמנות נהנתה מכניסת כספים.

חודש חזק לקרנות אג"ח כללי ואג"ח קונצרני שגייסו יחד כ-3.25 מיליארד ₪- עלייה של כ-30% לעומת החודש הקודם.

שיא גיוסים בקרנות המנייתיות1 שהציגו את החודש הטוב ביותר מאז מאי 2009 עם גיוסים של 400 מיליון ₪.

הקרנות המסורתיות רושמות גיוסים נאים של כ-3.4 מיליארד ₪- עלייה של כ-30% לעומת החודש הקודם.

קרנות אג"ח כללי בראש המגייסות מבין הקרנות המסורתיות בחודש מאי, זאת לאחר שגייסו החודש כ-2.5 מיליארד ₪- זינוק חד של כ-70% בגיוסים לעומת חודש אפריל.

ירידה של כ-25% בגיוסים לקרנות אג"ח קונצרני שהסתכמו בכ-760 מיליון בחודש מאי. עם זאת, מתחילת השנה קרנות אג"ח קונצרני מציגות גיוסים מרשימים של כ-6.2 מיליארד ₪.

האפיק השקלי בסימן גיוסים בקרנות הכספיות עם כ-1.05 מיליארד ₪ החודש, ומנגד פדיונות של כ-70 מיליון ₪ בקרב הקרנות השקליות.

מתגברים הפדיונות בקרנות אג"ח מדינה שאיבדו החודש כ-100 מיליון ₪, לעומת חודש אפריל בו רשמו פדיונות של כ-20 מיליון ₪, מתחילת השנה קרנות אג"ח מדינה רשמו פדיונות כבדים של כ-1 מיליארד ₪.


סיכום חודש מאי 2013 בנכסי תעשיית קרנות הנאמנות

חודש מאי התאפיין בעליות שערים במדדי האג"ח והמניות שקיבלו רוח גבית משתי הורדות הריבית של בנק ישראל. כתוצאה מכך המשיכו המשקיעים להגדיל את רכיבי הסיכון בתיקי ההשקעות. מחד, שיאי גיוסים לקרנות אג"ח כללי והקרנות המנייתיות1, ומנגד- ירידה חדה בקצב הגיוסים לקרנות הכספיות. תעשיית קרנות הנאמנות גייסה החודש כ-4.4 מיליארד ₪- עלייה קלה לעומת החודש הקודם מתוכם כ-3.4 מיליארד ₪ נותבו לקרנות המסורתיות. כך, עפ"י אומדנים והערכות שבוצעו ע"י כלכלני מיטב.

המשך גיוסים בקרנות הכספיות, אם כי בקצב הנמוך משמעותית לעומת חודש אפריל- הקרנות הכספיות גייסו החודש כ-1.05 מיליארד ₪- ירידה של כ-60% בגיוסים לעומת החודש הקודם. זאת, ככל הנראה, גם בעקבות הפחתת הריבית ע"י בנק ישראל. מתחילת השנה רשמו הקרנות הכספיות גיוסים של יותר מ-12 מיליארד ₪

אגרות החוב הקונצרניות התאפיינו במגמה חיובית- מדדי התל-בונד 20,40,60 רשמו החודש עליות נאות של עד כ-0.8%, בהמשך לכך נרשמו עליות של 0.95% במדד קונצרני כללי. למרות התשואות הנאות, קרנות אג"ח קונצרני ספגו החודש ירידה של כ-25% בקצב הגיוסים לעומת החודש הקודם, זאת לאחר שגייסו החודש כ-760 מיליון ₪ מתוכם כ-290 מיליון ₪ בקרנות המחקות.

קרנות אג"ח כללי, בדגש על קרנות מעורבות עם חשיפה מנייתית, קרנות 10/90 וכו', גייסו החודש כ-2.5 מיליארד ₪- החודש החזק ביותר מינואר 2012 . מתחילת השנה קרנות אג"ח כללי הן בראש המגייסות מבין הקרנות המסורתיות עם גיוס נאה של כ-8.6 מיליארד ₪, מה שהופך אותן לקבוצת הקרנות הגדולה ביותר מבין הקרנות המסורתיות שמנהלת כ-34.7 מיליארד ₪.

עליות במדדי המניות- מדד ת"א 25 ות"א 100 עלו ב 2.1% ו-2.3% בהתאמה, כמו כן עליות שערים של 3.7% במניות היתר. כתוצאה מכך נשמו גיוסי שיא בקרב הקרנות המנייתיות1 שגייסו החודש כ-400 מיליון ₪- זינוק חד של יותר מ-120% בקצב הגיוסים לעומת החודש הקודם, בהובלת קרנות מניות בישראל וגמישות שגייסו החודש כ-260 מיליון ₪, לעומת 120 מיליון ₪ באפריל.

למרות ירידה של כ-0.5% בריבית ב"י, אגרות החוב הממשלתיות רושמות עליות שערים קלות: מדד ממשלתי כללי עלה החודש בכ-0.1% בהובלת הצמודים הקצרים שטיפסו בכ-1%. למרות התשואות החיוביות, קרנות אג"ח מדינה איבדו החודש כ-100 מיליון ₪.

תעשיית הקרנות מנהלת נכון ל-30.05.13 כ-199.8 מיליארד שקל, הקרנות המסורתיות (בנטרול הקרנות הכספיות) מנהלות כ-145.5 מיליארד שקל.