מהתפלגות סוחרי האופציות באי טריידר עולה כי הציפייה היא להמשך התחזקות הדולר

מעריכים כי הנפט סיים את הראלי ומחירי הזהב ימשיכו לרדת
סוחרי איטריידר, זירת המסחר לאופציות דיגיטליות, מעריכים הנפט סיים את הראלי ומחירי הזהב השחור בדרך למטה. מנגד, הדולר, כך מסתמן מהתפלגות סוחרי האופציות, צפוי להמשיך ולהתחזק.

בזירת שוק ההון, מדד ה-S&P ירד החודש לראשונה אל מתחת למחסום 900 הנקודות. לאחר שהבנק העולמי חתך את תחזית הצמיחה הגלובלית ושלח את וול סטריט אתמול ליום של ירידות חדות.

ארה"ב, הכלכלה הגדולה ביותר בעולם, צפויה להתכווץ השנה ב-3%, לעומת תחזית קודמת של 2.4%. חדשות אלו, ואזהרות של הכלכלן פרופ' נוריאל רוביני, אחד מנביאי המשבר הנוכחי, גרמו לירידה היומית החדה ביותר מאז ה-20 באפריל. מניות הפיננסים הובילו את הירידות עם ממוצע סקטוריאלי של 6.2% למטה. גם הסקטורים הקשורים לפיננסים ירדו בחדות. היחס בין המניות היורדות למניות העולות בתוך 500 החברות שבמדד ה-S&P היה 10 ל-1.

לאחר ירידות חדות במדדי אסיה, עברה סין, לעליות חדות והיא צפוייה לסיים את יום המסחר בטריטוריה חיובית. סיום כזה יכול להשפיע על הבורסות באירופה ועל מחיר הנפט באופן חיובי ולתקן מעט את נפילות ליל אמש.
משקיעי איטריידר מצפים לעליות היום, אך המגמה אינה חזקה. כ-54.2% מהם קנו אופציות call על הממדים האמריקאים השונים להיום, לעומת 32% שמצפים להמשך מגמת הירידה.

דולר / שקל
מזה זמן רב שבנק ישראל מפעיל שני כלים בלתי שגרתיים להילחם בירידת הדולר. רכישה יומית של 100 מיליון דולר בשוק, ובנוסף רכישה של אג''ח ממשלה בשוק המשני בסך 200 מיליון שקל מדי יום. ניתוח טכני ארוך טווח מגלה שהוא מצליח בנסיונותיו, גם אם באופן חלקי. הרמות הנמוכות של 3.904 מתחילת החודש מהוות נקודות תמיכה בהמשך קו מגמה ארוך טווח של עליות, שתחילתו בדצמבר 2008.
אתמול, בהתאם למגמת התחזקות הדולר מול רוב המטבעות בעולם, התחזק הדולר מול השקל ב-1.09% לרמה של 3.9810. על רקע הירידה במחירי הסחורות אנו מצפים להמשך התחזקות הדולר היום. המשך היחלשות הנפט ייגרום לדולר לבחון את רמת ה-4 שקלים לדולר. 72% ממשקיעי אי-טריידר רכשו אופציות call ומצפים להמשך התחזקות הדולר.

הנפט סיים את הראלי
תחזית הצמיחה השלילית של הבנק העולמי מורידה את מחיר הנפט. לאחר שכבר נסחר החודש ברמות של 73.23$ לחבית ומשקיעים חששו שיחצה שוב את קו ה-75, הסתיים המסחר אמש ברמה של 67$ לחבית, כעת הסנטימנט השולט בשוק הוא שהנפט לא יעבור את קו 70$ לחבית בקרוב. הצפי של מרבית האנליסטים הוא לירידת מחיר לכיוון ה-60$ לחבית, שם יתייצב הנפט מחדש עקב ביקושים של המדינות המתפתחות ובראשן סין. משקיעי איטריידר קנו ברובם (72%) אופציות put על הנפט לטווח היומי.