דלתא (כפול ביתא וכו')

הפוך לדף הבית

כלים לבעלי אתרים

תכנה לניתוח טכני

שלום אורח, לחץ כאן לכניסה למערכת

חיפוש הודעה בפורומים:

חזרה לפורום

10/05/08 21:55 דלתא (כפול ביתא וכו') /ו Graves

ההודעה נערכה ע"י roni1 בתאריך 10/5/2008 22:52

אני משתמש הרבה בדלתא בצורה קצת אחרת, אולי תמצאו את זה שמיש.

יש 2 שימושים עיקריים, אחד פרקטי ואחד קצת יותר תיאורטי.

השימוש הראשון הוא השוואת סיכון.
נניח יש לי דלתא 100 ביאהו ודלתא 100 בגוגל לשניהן ש דלתא 100. איך אני יודע מה יותר מסוכן?
אני יכול לבחור נכס בסיס, נניח נאסדק, ולהשוות אליו. החישוב יתבצע על ידי הבטא של המניה (מול הנכס!) כפול הדלתא שלה.

[בטא של נאסדק-מניה] X [דלתא מניה] = [דלתא ביחס לנכס נאסדק]
{המניה היא גוגל או יאהו בדוגמה}

באופן עקרוני - אני אראה דלתא מול נכס הבסיס. כלומר כאשר הנאסדק עולה בנקודה מה יקרה למניות.
נכון, זה לא מדוייק אבל זה לא רע.

השימוש השני הוא קצת יותר נסיוני אצלי וזה להוסיף לחישוב קורלציה - בשביל צפי על התיק
נניח :
[בטא] X [דלתא] X [קורלציה] = [דלתא ביחס לנאסדק]

באופן עקרוני הוספתי קורלציה לחישוב. זה הופך את החישוב מהשוואה ל"צפי". כלומר אני מנסה לצפות מה יקרה לתיק בתזוזה של הנאסדק. אני חושב שהחסרונות ברורים. אבל גם היתרונות. בייחוד אם מנסים להתמחות במדדים ומתחילים "להרגיש" את הכיוון של השוק (אפילו ארוך הטווח). כמובן ש"להרגיש" אפשר גם עם טכני/פונד' או סתם מטבע של שקל.

יש עוד התפלפלויות ואם זה מעניין מישהו ארחיב את הדיבור על זה.

אני מחשב באמצעות האקסל - יש שם גם בטא וגם קורלציה.

מושגים:
בטא - מודד תנודתיות. בטא 2 אומר שאם המדד עולה נקודה אחת המניה צפויה לעלות 2 נקודות.
קורלציה - נע בין (1-) ל-1 . (אחוזים). קורלציה של 0.5 אומר שב-50% מהמקרים שבהם המדד עולה גם המניה תעלה. (לא מסתכלים על הכמות אלא רק אכותי - עליה של 10% ועליה של 0.1% נחשבות עליה). (אבל הבטא תשתנה ב-2 המקרים)

בלוג ההשקעות שלי - leav.epithoughts.com
אני אחיה לנצח! עד כה הולך לי לא רע...

אין לראות באמור לעיל משום עצה ו/או המלצה לפעילות כלשהי בניירות ערך.

טוען....

•הודעה ראשית •תגובה להודעה օהודעה ללא תוכן ☼ הודעה חדשה הודעה שנצפתה

הודעה נעוצה
סימון משתמשים: משתמש מחובר מנהל מומחה מנתח טכני כותב מוערך אורח חדשות טלנירי

טלנירי אישי	סגור

התיק שלי	ההתראות שלי

באמצעות מערכת תיק המניות של טלנירי ניתן לנהל מספר תיקי השקעות ומספר תיקי מעקב.

תצורת תיק ההשקעות מאפשרת לך לעקוב אחרי השקעותיך האמיתיות ו/או לנהל תיק וירטואלי.

• לתיק מניות