פתאל החזקות בדוח חזק המציג המשך מגמת הצמיחה:

ההכנסות במחצית הראשונה עלו בכ- 39% לכ- 3.13 מיליארד ₪ החברה מאשררת את התחזיות לשנת 2023 וצופה המשך צמיחה משמעותית עם תחזיות הגבוהות משמעותית
ה- EBITDARבחציון הראשון זינק בכ- 53% וחצה לראשונה את ה- 1 מיליארד ₪ לתקופה זו, כאשר 80% מקורו באירופה

החברה רושמת שיא בהכנסות הרבעון השני שעלו בכ- 26% לכ- 1.89 מיליארד ₪; ובה- EBITDAR שעלה בכ- 26% לכ- 712.5 מיליון ₪

נכון לסוף הרבעון השני התפוסות בכל האיזורים בהן פועלת החברה הינן גבוהות ביחס לרבעון המקביל אשתקד וכך גם ההכנסה היומית הממוצעת לחדר (ADR)

החברה מאשררת את התחזיות לשנת 2023 וצופה המשך צמיחה משמעותית עם תחזיות הגבוהות משמעותית הן מתוצאות השנה החולפת והן מתוצאות שנת 2019 (השנה האחרונה שלפני פרוץ משבר הקורונה): ההכנסות בשנת 2023 צפויות לזנק לכ- 7.4-7.7 מיליארד ₪, פי 3 מיום הנפקתה של החברה בבורסה וה- EBITDAR צפוי לחצות לראשונה את רף ה – 2 מיליארד ₪ ויעמוד על כ- 2.4-2.6 מיליארד ₪.

שחר עקה, דירקטור וסמנכ"ל הכספים בחברה: " אנו ממשיכים לשבור שיאים ומסכמים את הרבעון הטוב ביותר של פתאל מאז הקמתה במונחי רווח נקי, למרות שעונתית רבעון שלישי הוא הרבעון החזק בשנה. העלייה מתבטאת בכל הפרמטרים ועם EBITDAR שעד לפני 5 שנים בלבד, ייצג את ההכנסות הרבעוניות של החברה. בהקשר זה נציין, כי 80% מה EBITDAR – בחציון נובע מהכנסות החברה בחו"ל.

אי לכך, אנו מאשררים את תחזיות החברה לשנת 2023, טווח התחזית המקסימלי להכנסות הינו כ- 7.7 מיליארד ₪ , למעשה אנו משלשים את הכנסות החברה מיום הנפקתה בבורסה. ה- EBITDAR צפוי לחצות לראשונה בשנת 2023 את ה– 2 מיליארד שקל למעל 2.4 - מיליארד ₪.

יש לציין, כי למעלה מ- 70% מבתי מלון של פתאל מצויים באירופה ובאגן הים התיכון. בתי המלון מבוזרים באזורים אטרקטיביים והתמהיל שלהם מגוון וכולל מלונות נופש, מלונות עסקיים, מלונות יוקרה ומלונות סופיריור.

מתחילת השנה פתחה החברה 10 בתי מלון חדשים וצפויה לפתוח עד סוף השנה כ- 10 בתי מלון נוספים הכוללים יחד כ-1,800 חדרים. עד סוף שנת 2028 תפתח החברה (נכון להיום) 39 בתי מלון (ללא מלונות השותפות), שצפויים להניב לחברה EBITDA שנתית בהיקף של כ- 350 מיליון שקל.

בהקשר זה יצוין, כי למעלה מ – 90% ממלונות החברה החדשים הינם מלונות פעילים המניבים הכנסות כבר מהיום הראשון. קליטה של מלון פעיל הינה קלה יותר ודורשת פחות מאמצי שיווק.

לחברה תשתית ניהול מקצועית בכל אחד מהאזורים בהם היא פועלת וזו יכולה לקלוט באופן מהיר ויעיל מלונות חדשים בכלל ומלונות פעילים בפרט. לפלטפורמה מקצועית ואיכותית זו היכולת להשביח ולשפר את תוצאות המלונות באופן מהיר יחסית ולהביא לעלייה בהכנסות ובתפוסה.

נכון לסוף הרבעון השני התפוסות בכל האזורים בהם פועלת החברה הינן גבוהות ביחס לרבעון המקביל אשתקד וכך גם ההכנסה היומית הממוצעת לחדר.

העלייה בשיעורי הריבית בעולם והגידול באינפלציה, אינן בעלות השפעה מהותית על פעילות הקבוצה. מרבית החוב של החברה נושא ריבית קבועה וכן, בענף המלונאות ישנה גמישות רבה בהתאמת המחירים לשינויים אפילו באופן יומי.

בכוונתנו להמשיך ולפעול לצמצום יחס החוב ל- EBITDA של החברה שעומד היום על יחס של כ-5. ולהפחית לכ- 4.5 בשנת 2023.

אסטרטגיית ההתרחבות של פתאל, הצמיחה העקבית וכן, פעולות ההתייעלות שנקטנו בהן בשנים האחרונות, הפכו את הרשת ליותר חזקה, מקצועית, מבוזרת, גדולה וערוכה להמשך צמיחה! " .

פתאל החזקות, שהינה רשת בתי המלון הגדולה בישראל, אוסטריה וגרמניה והינה שחקן משמעותי בבריטניה, הולנד וספרד, כוללת 272 בתי מלון (227 פעילים) ב- 21 מדינות ומעל ל-48 אלף חדרי אירוח בארץ ובחו"ל, מסכמת רבעון שיא בהכנסות החברה וב EBITDAR שייצג עד לפני 5 שנים את ההכנסות הרבעוניות וכן מאשררת את התחזיות לשנת 2023.

עיקרי התוצאות הכספיות לרבעון השני 2023:

החברה רושמת עליה בהכנסות ברבעון השני לשנת 2023 לסך של כ-1.89 מיליארד₪, בהשוואה
לכ-1.51 מיליארד ₪ ברבעון המקביל אשתקד. העלייה בהכנסות נובעת בין היתר מפתיחת בתי מלון חדשים, עלייה באחוזי התפוסה ושער החליפין.

הרווח לפני שכירות, פחת והוצאות אחרות (EBITDAR) ברבעון השני לשנת 2023 עלה לכ-712.5 מיליון ₪, בהשוואה לכ-563.2 מיליון ₪ בתקופה המקבילה אשתקד. יצוין, כי הוא מייצג את ההכנסות הרבעוניות של החברה לפני 5 שנים בלבד. בהקשר זה עוד נציין, כי 78% מה EBITDAR – נובע מעליה בהכנסות החברה בחו"ל , שהותאמו לשיעור האינפלציה.

בנטרול תקן IFRS16 החברה מציגה עלייה ברווח הנקי ברבעון השני של שנת 2023 לכ-170 מיליון ₪ , בהשוואה לרווח של כ-163.1 מיליון ₪ . הרווח בנטרול התקן המיוחס לבעלי המניות בכל שנת 2022, עמד על כ- 114 מיליון שקל. לאחר יישום התקן החברה מסיימת את הרבעון השני של השנה ברווח של כ- 120 מיליון ₪, בהשוואה לכ- 108.5 מיליון ₪ ברבעון המקביל אשתקד.

עוד עולה מהדוח, כי החברה רשמה עלייה של כ- 249 מיליון ₪ קל בהכנסות מנכסים זהים (כולל איחוד יחסי) .
ה- EBITDAR מנכסים זהים עלה ברבעון השני בכ- 64 מיליון ₪ .


עיקרי התוצאות הכספיות למחצית הראשונה 2023:

החברה רושמת עליה של כ- 39% בהכנסות המחצית הראשונה לשנת 2023 לסך של כ-3.13 מיליארד ₪, בהשוואה
לכ-2.26 מיליארד ₪ במחצית המקבילה אשתקד. העלייה בהכנסות נובעת מפתיחת בתי מלון חדשים, עלייה באחוזי התפוסה ושער החליפין.

הרווח לפני שכירות, פחת והוצאות אחרות (EBITDAR) במחצית הראשונה לשנת 2023 צמח בכ- 53% וחצה לראשונה את ה-1 מיליארד ₪, בהשוואה לכ-656.8 מיליון ₪ בתקופה המקבילה אשתקד. 80% מה EBITDAR – נובע מהכנסות החברה בחו"ל.

בנטרול תקן IFRS16 רושמת החברה רווח של כ- 8.3 מיליון ₪ במחצית הראשונה של שנת 2023, בהשוואה להפסד של כ-61.3 מיליון שקל. לאחר יישום התקן החברה מסיימת את המחצית הראשונה עם צמצום משמעותי בהפסד המיוחס לבעלי המניות לכ- 75.6 מיליון ₪ , בהשוואה לכ- 164.7 מיליון ₪ במחצית המקבילה אשתקד.

נתונים מהמאזן נכון ליום ה-30 ביוני 2023:

נכון לסוף המחצית הראשונה 2023 , הונה העצמי של החברה בנטרול תקן IFRS16 גדל בכ-36% לכ-3.99 מיליארד ₪, בהשוואה לכ-2.93 מיליארד ₪ בסוף המחצית הראשונה אשתקד וכ- 3.6 מיליארד ש"ח בסוף שנת 2022. יצוין, כי ההון בתום המחצית הראשונה גבוה מההון בו החזיקה החברה טרום הקורונה ולמעשה החברה החזירה את ההפסדים שנרשמו במהלכה.

הרכוש הקבוע של החברה גדל לכ-7.4 מיליארד ₪, בהשוואה לכ-6 מיליארד ₪ בסוף המחצית המקבילה אשתקד.

נכון למועד הדוח לחברה קופת מזומנים, שווי מזומנים וניירות ערך בסכום כולל של כ-476 מיליון ₪.

יחס חוב ל EBITDA ירד לכ- 5.04 בהתאם לכוונת החברה להקטין אותו בשנת 2023 לכ- 4.5.

תחזית החברה לשנת 2023:

החברה מספקת תחזית הכנסות לשנת 2023 בטווח של 7.4-7.7 מיליארד ₪ – המשקפת גידול של 33%-27% ביחס להכנסות בפועל בשנת 2022, כאשר הרף העליון של התחזית משלש את הכנסות החברה מיום הנפקתה בבורסה. כמו כן, קבעה החברה תחזית EBITDAR לשנת 2023 בטווח של 2.6 – 2.4 מיליארד ₪.

רשת מלונות פתאל, בבעלות משפחת פתאל (58.68%), הוקמה על ידי דוד פתאל במרץ 1998 והיא מתמחה באמצעות תאגידים המוחזקים על ידה, בבעלות, תפעול, שכירות וניהול מלונות בישראל ואירופה וכן ברכישה והקמה של מלונות חדשים.