ארכיון איתותים - טלנירי - בעיכוב של 24 שעות

מנוי לאיתותים של טלנירי? צפה באיתותים גם מה-24 שעות האחרונות!

סקירת בוקר ( 19.10 )

יראה, 19/10/23

בוקר יום חמישי 19.10.2023 יום פקיעה שבועי

כמו שכתבתי לקראת הסיום אצלנו אתמול ( שהיה אופטימי יש לציין ) אז המדדים בוול סטריט גלשו בלילה
הסיבה הרישמית היא כנראה בגלל הנסיקה בתשואות האג"ח
תשואת האג"ח ל 10 שנים עומדת כעת על 4.96% כאשר אני נתתי הערכת יעד ל 5.2%
חייב להוסיף בהזדמנות זו שהערכת היעד שלי היא מינימלית במקרה הזה
אני רואה את התמונה הכללית ויודע שיש בעיה גדולה עם התשואה ליעדים גדולים משמעותית ממה שציינתי ולא אנקוב כרגע במספרים
רק לזכור שהתשואה חצתה לא מזמן את הרמה הגבוהה שלה מ 2008 !!
אבל כמובן שלא רק עניין התשואה מטריד - אלא גם המצב במזרח התיכון שמוריד את התיאבון לנכסי סיכון
כמו שכתבתי אתמול -
יש משמעות לאזור 4400 ב S&P
דיברתי על הרמה הזו כרמת חסם עבורו מלמעלה והוא כבר עמד על 4390
במידה והיה מתבסס מעל 4400 אז הכיוון יהפוך ל 4500 במסגרת החיוביות של הטווח הקצר
אינדיקציה נוספת - אם ביומיים הקרובים הוא סוגר מעל 4415 אז הכיוון הוא הוא 4500
בפועל הלילה הוא נסוג ל 4314
אני מזכיר:
טווח קצר - נשאר חיובי
טווח בינוני - שלילי

מי שיכול עדיין להפוך את הקערה היום הוא יו"ר הפד פאוול
היום בשעה 19:00 שעון ישראל הוא צפוי לנאום
גם אם מספרי האינפלציה מראים שיפור - המשך העלייה בתשואות האאג"ח מעורר שאלות לגבי האופן שבו הבנק המרכזי עשוי להמשיך במדיניות המוניטרית.
לכן הלילה הקרוב תלוי במה יאמר יו"ר הפד ...אני מהמר שהפתיחה תהיה שלילית ויש סיכוי טוב שיו"ר הפד יהפוך אותה לחיובית

לאחר סגירת המסחר בלילה בוול סטריט התפרסמו דוחות טסלה
הדוחות לא עמדו בציפיות האנליסטים
במסגרת שיחת ועידה של אלון מאסק עם אנליסטים הוא דיבר על מה שנמצא במוקד
רכב הסייבר של טסלה
מאסק גרם לבלבול כאשר אתמול בצהריים הוא ציין שהמשלוחים הראשונים של Cybertrucks(סייברטראק ) מתוכננים ל-30 בנובמבר, אבל אז נשמע קצת זהיר מדי בשיחת הועידה לאחר פרסום הדוחות ולא אמר בדיוק כמה רכבי סייבר הוא חושב שטסלה יכולה לייצר השנה, ואמר שייצור מסיבי לא יתרחש עד 2025
ואם אצטט אותו כשענה לשאלה אז זה נשמע כך :
" אני חושב שנסיים עם בערך רבע מיליון סייברטראק בשנה.
ואני לא חושב שנגיע לשיעור התפוקה הזה בשנה הבאה. אני חושב שכנראה נגיע לזה מתישהו ב-2025. זה הניחוש הכי טוב שלי”.
טסלה ירדה במסחר המאוחר מעל ל 4%
מצד שני נטפליקס עם גידול במספר המנויים משנזקת במסחר המאוחר

אתמול ירד המעו"ף ל 1670 כמעט אבל שוב סגר ממש על 1700 ואלו מהלכים שקשה מאוד לצפות מראש
הגדרתי את 1670 כרמה החשובה שמתחתיה נופלים שוב ותחילה ל 1650 ואז ל 1630 - אתמול הרמה הזו שוב החזיקה מעמד
תנועת המדד אתמול משאירה פתח לחזור מעלה עדיין כאשר 1710 לא הושגה
אבל מצד שני המדד יהיה "חייב" לחזור שוב מטה איכשהוא

התקשורת הכלכלית עסוקה ביותר במצב במזרח התיכון ישראל - חמאס
אתמול פורסמו נתונים בסין -
צמיחת התמ"ג הסיני הואטה ל-4.9% "בלבד" ברבעון השלישי
כאשר האנליסטים חיפשו 4.4%.
יותר מזה - המכירות הקמעונאיות והתפוקה התעשייתית לספטמבר עלו על ההערכות
מה שאולי אומר שצעדי התמריצים של סין סוף סוף נשאו פרי לאחר חודשים של אכזבה.
כלומר מקבץ של נתונים לכאורה מעודדים אבל אין התלהבות...למה ?
אז שוב תולים את זה באשמת ישראל-חמאס
מדברים על מה שהיה אתמול בבית חולים כלשהוא בעזה ומה שעלול להיגרם אם ישראל תמשיך בפלישה קרקעית לעזה... ואת הסיכון שהסכסוך עלול להתרחב ולכלול את איראן.
אותה תקשורת כלכלית ממשיכה לדבר על החשיבות של מעבר הנפט במיצרי הורמוז שממנו זורם לעולם כ 15% עד 20% מהתצרוכת העולמית
להסתבכות כזו יש השלכות חריפות על האינפלציה ועל תשואות האג"ח
השוק מצידו באם להסתמך על הכלי FedWatch ...
אז השווקים עדיין רואים פחות מ-10% סיכוי להעלאת הריבית של הפד בנובמבר
ומצד שני יותר מ 40% סיכוי בינואר
אפשר לעיין כאן -
https://www.cmegroup.com/markets/interest-rates/cme-fedwatch-tool.html

מחיר הנפט -
מחיר הנפט נשאר יציב באזור 87/88 $
בשלב זה אני סבור שהוא לא אמר את המילה האחרונה מעלה
צריך לקחת בחשבון שביידן נשיא ארה"ב לא נוסע ומטריח עצמו למזרח התיכון בתוך מטחי טילים מתוך דאגה ואהבת מרדכי...אלא מתוך דאגה עמוקה וכנה למחיר הנפט

מחיר הזהב -
מבצע את ההערכה הראשונה שלי וחוזר ל 1950 $
ההערכה הבאה שלי היא 2010 $
אבל לא בהכרח בקו ישר

אנחנו בתוך עונת הדוחות האמריקאית לרבעון השלישי
העונה תעלה הילוך החל מיום שלישי הבא

טווח מסחר להיום במדד המעו"ף:
1670 עד 1710
יום פקיעה שבועי כאשר הטווח דיי זהה לאתמול
הארביטראז היום שלילי בינוני
הסנטימנט מוול סטריט שלילי
תנאי הפתיחה מצביעים על פתיחה שלילית אצלנו אבל לפקיעה יש חוקים משלה
אם אני צריך להערכיך אז הסגירה במדד אתמול מצביעה על רצון להשיג את 1710 בכל מחיר
אתמול דיברתי על חזרה ל 1705 ולדעתי גם 1710 וזה פשוט לא התרחש אלא ראינו זיגזג משוגע
במידה והמדד יפתח היום באופן שלילי מתון אז אצפה לחזרה מעלה לירוק עוד היום
אם יפתח אגריסיב שלילי ובפרט אם ירד במהלך היום מ 1670 אז יש לצפות ל 40 נקודות מדד מטה בקו ישיר ל 1630 +-
בכל מקרה המדד צריך לרדת בהמשך ל 1650 ו 1630 ...וכמובן שזו הערכת מינימום
מזכיר גם שההערכה שלי למדד הבנקים עומדת על יעד למטה של 2900 עד 3000 כאשר אתמול הוא סגר על 3280 כשהוא מחזיר את המעו"ף ל 1700

כללי :

קרנות שורט - לדעתי עדיין סטטוס החזק

עדכונים בהמשך

יום רגוע ומוצלח לכולנו בעז"ה