קבוצת אשטרום מפרסמת הצעת רכש למניות הציבור בחברת הבת אשדר

אשטרום

במקביל פרסמה אשדר את תוצאותיה הכספיות לסיכום 2017

קבוצת אשטרום פירסמה הבוקר הצעת רכש לרכישת מלוא אחזקות הציבור בחברת הבת, אשדר והפיכתה לפרטית. על פי הצעת הרכש, בכוונת קבוצת אשטרום לרכוש את אחזקות הציבור בחברת אשדר (כ-22.8%) תמורת כ-124 מיליון שקל.

אשטרום מציעה לציבור מחיר של 2.675 שקל למניית אשדר, הגבוה בכ-28% ממחירה הנוכחי של המניה לאחר ניכוי חלוקת הדיבידנד, בסך של כ-32 מיליון שקל, עליה הכריזה אשדר בסמוך לפרסום דוחותיה השנתיים לשנת 2017 אשר פורסמו ביום 14 בפברואר 2017. מחיר מניית אשדר הבוקר עמד על 2.25 שקל, כאשר החברה הודיעה על החלטת הדירקטוריון לחלק דיבידנד בסך של כ-0.16 שקל למניה, כך שמחיר המניה לאחר ניכוי הדיבידנד שקול למחיר של 2.09 שקל.

על פי הצעת הרכש, קבוצת אשטרום תרכוש את מניות הציבור באשדר גם אם ההיענות להצעה תהיה חלקית. בכל מקרה, גם אם תימחקנה מניות אשדר מהמסחר, תמשיך אשדר להיות תאגיד מדווח ולדווח לציבור על תוצאותיה לאור העבודה שאיגרות החוב שלה נסחרות בבורסה. מועד הקיבול האחרון של הצעת הרכש הינו 4.3.2018.

במקביל, פרסמה אשדר את תוצאותיה הכספיות לסיכום שנת 2017 והרבעון הרביעי של השנה, כדלהלן:

תוצאות אשדר - שנת 2017 כולה:
הכנסות חברת אשדר בשנת 2017 הסתכמו בכ-695.1 מיליון שקל, בהשוואה לכ-720 מיליון שקל בשנת 2016. הירידה בהכנסות נבעה מקיטון בהיקף מסירת יחידות דיור המיוחסות לחברה – במהלך שנת 2017 מסרה החברה 358 יחידות דיור (חלק החברה), בעוד שבשנת 2016 נמסרו 403 יחידות דיור (חלק החברה) וכן ממסירת קרקע בקרית מוצקין בשנת 2016, בגינה הכירה החברה בהכנסה בסך של כ-28 מיליון שקל.

הרווח הגולמי בשנת 2017 הסתכם בכ-120.7 מיליון שקל (כ-17.4% מההכנסות), בהשוואה לכ-150.9 מיליון שקל (כ-21% מההכנסות) בשנת 2016. הירידה ברווח הגולמי ובשיעורו נבעה בעיקר מקיטון בהיקף מסירת יחידות דיור המיוחסות לחברה, מהשוני בתמהיל הפרויקטים והדירות שאוכלסו, וכן מקרקע בקרית מוצקין שנמסרה בשנת 2016 בשיעור רווח גולמי גבוה יחסית של כ-29%.

בשורה התחתונה, הרווח המיוחס לבעלי המניות של אשדר בשנת 2017 עלה והסתכם בכ-72.1 מיליון שקל, בהשוואה לרווח של כ-64.5 מיליון שקל בשנת 2016.

תוצאות אשדר - רבעון רביעי של שנת 2017:

הכנסות חברת אשדר ברבעון הרביעי של שנת 2017 צמחו לכ-198.9 מיליון שקל, בהשוואה לכ-69.3 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד. העלייה בהכנסות נבעה מגידול בהיקף מסירת יחידות דיור – במהלך הרבעון הרביעי של 2017 מסרה החברה 116 יחידות דיור (חלק החברה), בהשוואה למסירת 41 יחידות דיור (חלק החברה) ברבעון המקביל אשתקד.

הרווח הגולמי של אשדר ברבעון הרביעי של שנת 2017 עלה והסתכם בכ-57.6 מיליון שקל (כ-28.9% מההכנסות), בהשוואה לכ-13.4 מיליון שקל (כ-19.3% מההכנסות) ברבעון המקביל אשתקד. העלייה ברווח הגולמי ובשיעורו נבעו בעיקר מגידול בהיקף מסירת יחידות דיור ומהשוני בתמהיל הפרויקטים והדירות שאוכלסו.

הרווח המיוחס לבעלי המניות של אשדר ברבעון הרביעי של 2017 הסתכם בכ-40.4 מיליון ש"ח, בהשוואה להפסד של כ-1 מיליון ש"ח ברבעון המקביל אשתקד. כאמור, העלייה ברווח הנקי נבעה בעיקר מהגידול בהיקף מסירת יחידות דיור ומהשיפור בשיעור הרווח הגולמי.

חברת אשדר מאמצת את תקן IFRS15 החל מיום 1/1/2018. השפעת יישום התקן לראשונה על יתרת העודפים של אשדר ליום 31/12/17 הינה בסך של כ-54 מיליון שקל ועל הון אשדר בסך של כ- 56 מיליון שקל.

אירועים מרכזיים לאחר תקופת הדוח:
בחודש פברואר 2018, עם פרסום הדוחות החליט דירקטוריון החברה על חלוקת דיבידנד בסך של כ-32 מיליון שקל (0.16 שקל למניה), שישולם בחודש מרץ 2018. המועד הקובע לחלוקה הינו ה-21.2.18 והחלוקה בפועל תתבצע ביום 28.2.18.

בחודש פברואר 2018, דיווחה החברה על כך שהוועדה לתכנון ובנייה ברמת גן המליצה לאשר בתנאים את תוכנית המתאר החלה על מקרקעין של אשדר ושותפותיה (חלק אשדר 33%) ברמת אפעל. אשדר ושותפותיה בעלות שטח של כ 37 דונם מתוך שטח כולל של כ 315 דונם. התוכנית עתידה לכלול, בין היתר, כ- 2,500 יחידות דיור למגורים, כ- 300 יחידות דיור מיוחד, וכ- 280,000 שטחי תעסוקה ומסחר.

בחודש פברואר 2018, דיווחה החברה על משא ומתן למכירת זכויותיה בעסקת קומבינציה ושירותי בנייה בפרויקט "קריניצי החדשה" ברמת גן בתמורה לכ-40 מיליון שקל (חלק החברה - 13.3 מיליון שקל). העסקה צפויה להניב לחברה רווח (לפני מס) בסך של כ-9 מיליון שקל.

בחודש ינואר 2018, זכתה החברה במכרז של רשות מקרקעי ישראל להקמת פרויקט מגורים במסלול בינוי-פינוי-בינוי במערב שכונת נחלת יהודה ראשל"צ, בתמורה לכ-150 מיליון שקל. המקרקעין מיועדים להקמת 173 יחידות דיור ב-2 מגדלי מגורים בני 25 קומות כ"א (לפני תוספת יחידות דיור בגין הקלת שבס), מתוכן 112 יחידות דיור ימכרו בשוק החופשי ו-61 יחידות דיור ימסרו למדינה לצורך מסירתן למפונים בשכונה סמוכה, ובדרך זו יקוזז מסך התמורה 81.6 מיליון שקל.