ארכיון איתותים - טלנירי - בעיכוב של 24 שעות

סקירת בוקר ( 29.7 )

בוקר יום שלישי 29.7.2025

אתמול סגר המעו"ף על 3035
מדובר על עלייה של כ 0.8%
הסיומת קצת זייפה אבל אני חוזר על ההערכה שלי - הוא "חייב" להתרומם לאזור 3070/80
וכמובן שיש לי הערכה לא מגובה אבל במסגרת הערכה שיעד המדד הוא 3170
מדד הנדל"ן עדיין מקרטע כשהוא עומד על 1380 ואני מעריך אותו ל 1700

הריבית בארה"ב נותרה ללא שינוי ואין בזה קמצוץ של הפתעה
ה S&P סיים כמעט ללא שינוי
מדד הנסדאק הוסיף 0.3%
מדובר בסוג של אדישות
יום אתמול נפתח עם הבשורה אודות הסכם הסחר מול אירופה - השוק עשה את עצמו שמח
לא צריך להסיק מזה איזו מסקנה - הסיבה להתנהגות הזו היא שאלו חדשות שמגולמות כבר פרק זמן
אם זה לא היה מגולם אוי ואבוי

אז הריבית בארה"ב נותרה ללא שינוי
מה אומר ה FedWatch ?
61% שהריבית תופחת ברבע אחוז בספטמבר
34% שהיא תישאר ללא שינוי
כלומר ציפיות השוק הן להפחתה בספטמבר ומישהו יצטרך לספק את הסחורה

עכשיו מסתכלים קדימה
מדובר על שבוע עמוס בדוחות כולל של חברות טכנולוגיה
ומדובר על שבוע שבו יפורסם דו"ח התעסוקה האמריקאי ויש לזה השלכות גם לנושא הריבית שנתון במחלוקת קשה בין המדיניות המוניטרית לפיסקאלית
אבל לא רק זה הסיפור -
סין וארה"ב יעמדו במוקד
השאלה המרכזית היא האם המצב הנוכחי יוארך בשלושה חודשים נוספים ?
למיטב הבנתי יתקיימו ביום שישי שיחות סחר ובהם אמור להיקבע הארכת המצב הנוכחי
המועד האחרון הנוכחי שנתן טראמפ לסין הוא ה 12 לאוגוסט

דוחות -
נכון לעכשיו, 170 חברות מדד S&P 500 דיווחו על תוצאותיהן הרבעוניות, ויותר מ-83% מהן עלו על הציפיות
השבוע ביום רביעי מחר ידווחו -
META פייסבוק + מיקרוסופט ( MSFT )
ביום חמישי ידווחו -
אמזון AMZN + אפל AAPL
כרגיל את השוק מעניין נושא ה AI מאחר והוא זה שמיוחס לו מנוע הצמיחה האמריקאי
אם לא יהיו הפתעות והערות אז סביר שנראה חתירה לשיאים חדשים

דו"ח התעסוקה ביום שישי צפוי להראות ש - 100,000 משרות נוספו ביולי שזה פחות מ-147,000 שנוספו ביוני.
שיעור האבטלה צפוי לעלות מעט ל-4.2% מ-4.1%.

כעת יש הסכם סחר מול :
בריטניה
יפן
האיחוד האירופי
הארכת ההסכם הקודם מול סין בשלושה חודשים נוספים - נמצאת על הפרק
טראמפ צריך להשיג הסכם מול הודו + קנדה + מקסיקו
יש כמובן עוד עשרות מדינות נוספות אבל הוא מתקדם יפה מאוד באסטרטגיה שלו

--------------------------------------------------------------------------------------------

יש נקודה שאני חושש ממנה והיא לא קשורה למצב המקרו והסכמי הסחר אלא לסין והמצב הגיאופוליטי
יש חשש לא מבוטל שסין תכבוש את טאייואן או תנסה לעשות את זה
מאחורי זה יש ערימות של אינטרסים כלכליים וגיאופולטיים
למה אני חושש ? כי נפתח מירוץ חימוש מצד נאטו ומדינות אירופה - סין ערה לזה ולא תרצה לעשות את המהלך שלה בתנאים לרעתה
במקרה כזה יש יצור משבר אדיר מהרבה בחינות מאחר ו TSMC הטייוואנית היא יצרנית השבבים הגדולה בעולם ומרכזת תחתיה משהו כמו 70 או 80 % מהשבבים בעולם
לכן כעת היא פועלת לפתוח מפעלים באריזונה ארה"ב וגם לזה ערה סין

נקודה נוספת -

מניות ה Meme -
מה זה מניות ה Meme ?
meme הוא רעיון המועבר מאדם לאדם, לרוב בצורה הומוריסטית ומופצת ברשתות החברתיות.
הממים יכולים להיות תמונות, סרטונים, טקסטים, או כל תוכן אחר שמשוכפל ומתפשט באופן ויראלי
את הביטוי הזה השאילו בוול סטריט לסוג של מניות שמחירן עולה במהירות בעקבות דיונים ופרסומים ברשתות החברתיות, ללא קשר לביצועי החברות או למצבן הכלכלי
הכל מתחיל ונגמר בבאזז ברשתות החברתיות
למה אני מעלה את זה ?
מאחר ובתקשורת הכלכלית האמריקאית הנושא הזה מעורר חרדה....מניות מהסוג הזה מתעוררות כאשר נוצר מצב קיצון של אופטימיות
כלומר לנושא הזה אפשר להצמיד תוית של נורית אזהרה

הביטקוין -
עדיין במוד דשדוש אבל אני רואה אותו יוצא מזה כלפי מעלה כאשר 145000$ הוא היעד
היקף ההשקעה בביטקוין בגרף עלייה משמעותי
האיתריום -
נבלם לאחרונה באזור 3800$
זה בעצם אזור היעד שנתתי לו בחודשים האחרונים
אבל אני יכול לאמר שיש סבירות גבוהה שנראה אותו מתקרב ל 4100$ וזו הערכת מינימום
האם יש מה לדבר מעבר לזה ?
כן...אבל מוטב כרגע לא לדבר על זה


טווח מסחר להיום במדד המעו"ף:
3010 עד 3070
הארביטראז חסר משמעות
הסנטימנט מוול סטריט אגדיר לא כל כך משפיע
הפתיחה היום לא חייבת להיות חיובית
למעשה אני חושד בפתיחה שלילית
הסיבה לזה היא גם הסיומת אתמול וגם הסיומת שלשום
במידה ואכב המדד יפתח שלילי אז בכל ירידה אראה הזדמנות ואני אומר את זה כמעט חד משמעית

כללי :

ישראכרט -

מעקב - היא מתקרבת לאזור מעניין ואעדכן לגבי זה בהמשך

אתייחס בהמשך גם לתאת טכנו ( במסגרת הביטחוניות) ולאור הפוטנציאל שלה

וכן לטקטונה ( תחום הקריפטו)

עדכונים בהמשך...

יום רגוע ומוצלח לכולנו בעז"ה